استراتيجيات تداول تصحيحات فيبوناتشي

ليوناردو بيسانو، الملقب بفيبوناتشي ، كان عالم رياضيات إيطاليًا ولد في بيزا عام 1170. عمل والده غولييلمو بوناتشيو في مركز تجاري في بوجا، والتي تسمى الآن بجاية، وهي ميناء متوسطي في شمال شرق الجزائر. عندما كان شابًا، درس فيبوناتشي الرياضيات في بوجا، وخلال رحلاته المكثفة، تعلم مزايا نظام الأرقام الهندية العربية.

النسبة الذهبية

وثّق فيبوناتشي في عام 1202، بعد عودته إلى إيطاليا، ما تعلّمه في كتابه ” Liber Abaci ” (“كتاب العداد ” ). في كتابه ” Liber Abaci “، وصف فيبوناتشي السلسلة العددية التي سميت باسمه الآن. في تسلسل أرقام فيبوناتشي  بعد 0 و1، يكون كل رقم هو مجموع الرقمين السابقين. وبالتالي، يكون التسلسل على النحو التالي: 0، 1، 1، 2، 3، 5، 8، 13، 21، 34، 55، 89، 144، 233، 377، 610 وهكذا، ممتدًا إلى ما لا نهاية. كل رقم أكبر من الرقم السابق بحوالي 1.618 مرة.

هذه القيمة: 1.618 تسمى فاي أو ” النسبة الذهبية “. تظهر النسبة الذهبية بشكل غامض في كثير من الأحيان في العالم الطبيعي والهندسة المعمارية والفنون الجميلة وعلم الأحياء.

على سبيل المثال: تم ملاحظة النسبة في:

• البارثينون
• في لوحة ليوناردو دافنشي الموناليزا
• و عباد الشمس
• و بتلات الورد
• و أصداف الرخويات
• وكذلك أغصان الأشجار
• وجوه البشر
• المزهريات اليونانية القديمة
• وحتى المجرات الحلزونية في الفضاء الخارجي.

مستويات فيبوناتشي المستخدمة في الأسواق المالية

ضمن سياق التداول لا تعد الأرقام المستخدمة في تصحيحات فيبوناتشي أرقامًا في سلسلة فيبوناتشي؛ بل إنها مستمدة من العلاقات الرياضية بين الأرقام في السلسلة. ويعتمد أساس نسبة فيبوناتشي “الذهبية” البالغة 61.8% على قسمة رقم في سلسلة فيبوناتشي على الرقم الذي يليه.

على سبيل المثال: 89/144 = 0.6180. يتم اشتقاق نسبة 38.2% من قسمة رقم في سلسلة فيبوناتشي على الرقم الذي يقع على بعد مكانين إلى اليمين.

على سبيل المثال: 89/233 = 0.3819. يتم اشتقاق نسبة 23.6% من قسمة رقم في سلسلة فيبوناتشي على الرقم الذي يقع على بعد ثلاثة أماكن إلى اليمين. على سبيل المثال: 89/377 = 0.2360. 

يتم تصوير مستويات تصحيح فيبوناتشي  من خلال أخذ نقاط عالية ومنخفضة على الرسم البياني ووضع علامات على نسب فيبوناتشي الرئيسية 23.6% و38.2% و61.8% أفقيًا لإنتاج شبكة. تُستخدم هذه الخطوط الأفقية لتحديد نقاط انعكاس السعر المحتملة.

عادةً ما يتم تضمين مستوى التصحيح بنسبة 50% في شبكة مستويات فيبوناتشي التي يمكن رسمها باستخدام برامج رسم الخرائط. ورغم أن مستوى التصحيح بنسبة 50% لا يستند إلى رقم فيبوناتشي، فإنه يُنظر إليه على نطاق واسع باعتباره مستوى انعكاس محتملًا مهمًا. وهو معترف به بشكل خاص في نظرية داو  وأيضًا في عمل دبليو دي جان.

مستويات تصحيح فيبوناتشي كإستراتيجية للتداول

غالبًا ما تُستخدم تصحيحات فيبوناتشي كجزء من إستراتيجية تداول الاتجاه . في هذا السيناريو يلاحظ المتداولون حدوث تصحيح داخل اتجاه ويحاولون إجراء عمليات دخول منخفضة المخاطر في اتجاه الاتجاه الأولي باستخدام مستويات فيبوناتشي.

يتوقع المتداولون الذين يستخدمون هذه الإستراتيجية أن يكون للسعر احتمالية عالية للارتداد من مستويات فيبوناتشي في اتجاه الاتجاه الأولي.

على سبيل المثال، على الرسم البياني اليومي لزوج EUR/USD أدناه، يمكننا أن نرى أن اتجاهًا هبوطيًا رئيسيًا  بدأ في مايو 2014 (النقطة A). ثم وصل السعر إلى أدنى مستوياته في يونيو (النقطة B) وعاد إلى الارتفاع إلى مستوى تصحيح فيبوناتشي بنسبة 38.2% تقريبًا للحركة الهبوطية (النقطة C). 

هنا ضمن هذه الحالة، كان مستوى 38.2% ليكون مكانًا ممتازًا للدخول في صفقة بيع  من أجل الاستفادة من استمرار الاتجاه الهبوطي الذي بدأ في مايو. لا شك أن العديد من المتداولين كانوا يراقبون أيضًا مستوى التصحيح 50% ومستوى التصحيح 61.8%. ولكن في هذه الحالة لم يكن السوق صاعدًا بما يكفي للوصول إلى تلك النقاط. بدلاً من ذلك تحول زوج اليورو/الدولار الأمريكي إلى الانخفاض واستأنف حركة الاتجاه الهبوطي وتجاوز القاع السابق في حركة سلسة إلى حد ما.

كما تزداد احتمالية حدوث انعكاس في حالة التقاء الإشارات الفنية عند وصول السعر إلى مستوى فيبوناتشي. تشمل المؤشرات الفنية الشائعة الأخرى المستخدمة جنبًا إلى جنب مع مستويات فيبوناتشي أنماط الشموع وخطوط الاتجاه والحجم ومذبذبات الزخم والمتوسطات المتحركة. إن وجود عدد أكبر من المؤشرات المؤكدة في اللعبة يعادل إشارة انعكاس أكثر قوة.

تُستخدم تصحيحات فيبوناتشي على مجموعة متنوعة من الأدوات المالية ، بما في ذلك:

•  الأسهم والسلع وبورصات العملات الأجنبية.
• كما تُستخدم أيضًا على أطر زمنية متعددة.

ومع ذلك كما هو الحال مع المؤشرات الفنية الأخرى، فإن القيمة التنبؤية تتناسب مع الإطار الزمني المستخدم، مع إعطاء وزن أكبر للأطر الزمنية الأطول.

على سبيل المثال، يعد تصحيح 38.2% على الرسم البياني الأسبوعي مستوى فني أكثر أهمية بكثير من تصحيح 38.2% على الرسم البياني لمدة خمس دقائق.

استخدام امتدادات فيبوناتشي

في حين يمكن استخدام مستويات تصحيح فيبوناتشي للتنبؤ بمناطق الدعم أو المقاومة المحتملة  حيث يمكن للمتداولين دخول السوق على أمل اللحاق باستئناف الاتجاه الأولي،  يمكن لامتدادات فيبوناتشي أن تكمل هذه الاستراتيجية من خلال منح المتداولين أهداف ربح تعتمد على فيبوناتشي. تتكون امتدادات فيبوناتشي من مستويات مرسومة تتجاوز مستوى 100% القياسي ويمكن للمتداولين استخدامها للتنبؤ بالمناطق التي تشكل مخارج محتملة جيدة لتداولاتهم في اتجاه الاتجاه. مستويات امتداد فيبوناتشي الرئيسية هي 161.8% و261.8% و423.6%.

دعونا نلقي نظرة على مثال هنا، باستخدام نفس الرسم البياني اليومي لزوج EUR/USD:

عند النظر إلى مستوى امتداد فيبوناتشي المرسوم على الرسم البياني لزوج اليورو/الدولار الأمريكي أعلاه، يمكننا أن نرى أن هدف السعر المحتمل للمتداول الذي يحتفظ بمركز بيع من مستوى التصحيح 38% الموصوف سابقًا يقع أدناه عند مستوى 161.8%، عند 1.3195.

خلاصة القول

غالبًا ما تشير مستويات تصحيح فيبوناتشي إلى نقاط الانعكاس بدقة مذهلة. ومع ذلك، فإن تداولها أصعب مما تبدو عليه في الماضي.

لذا من الأفضل استخدام هذه المستويات كأداة ضمن استراتيجية أوسع نطاقًا.

من الناحية المثالية، تبحث هذه الاستراتيجية عن التقاء العديد من المؤشرات لتحديد مناطق الانعكاس المحتملة التي تقدم دخولًا تجاريًا منخفض المخاطر وعالي العائد.