أسوق الأوراق المالية والتساؤلات التي تدور حولها
إليك الأسئلة الأكثر شيوعًا حول سوق الأوراق المالية
يعد سوق الأوراق المالية، المعروف أيضًا باسم “البورصة”، مكانًا ديناميكيًا حيث يتم تداول الأسهم والسندات وغيرها من الأوراق المالية.
يُعد فهم أساسياته أمرًا بالغ الأهمية لأي شخص مهتم بالاستثمار أو مجرد التعرف على كيفية عمل الاقتصاد.
في هذا الدليل التمهيدي، سنلقي نظرة شاملة على أكثر الأسئلة شيوعًا حول سوق الأوراق المالية.
ما هو سوق الأوراق المالية؟
يتم تعريف سوق الأوراق المالية على أنه المكان الذي تساعد فيه قوى العرض والطلب في تحديد أسعار الأسهم المدرجة في البورصة. يتم إنشاء قوى العرض والطلب هذه بواسطة مئات الآلاف من المشاركين في السوق الذين يشترون ويبيعون الأسهم بشكل متكرر. وهذا يجعل أسعار الأسهم متقلبة للغاية.
يُعرف سوق الأوراق المالية أيضًا باسم المقياس الاقتصادي. بمعنى أنه يوضح الوضع الاقتصادي الحالي للاقتصاد. لقد أعطى سوق الأوراق المالية منصة للمستثمرين الراغبين في استثمار أموالهم والشركات التي تحتاج إلى أموال.
كما أنه يوفر مصدر دخل منتظم للتجار والمستثمرين. يتمتع المستثمرون بأرباح منتظمة من خلال توزيعات أرباح الأسهم. في حين يكسب المتداولون من خلال المضاربة في الأسهم على أساس يومي. لقد تفوق سوق الأوراق المالية دائمًا على جميع فئات الأصول الأخرى. ولهذا السبب ينجذب معظم المستثمرين إلى الاستثمار في الأسهم.
3 فوائد رئيسية لسوق الأوراق المالية هي كما يلي :
- يجعل تحليل صحة الاقتصاد سهلاً للغاية.
- يساعد في تسريع نمو الاقتصاد.
- يساعد المستثمرين في توليد ثروة طويلة الأجل مع نمو الاقتصاد.
من هو المتداول في سوق الأوراق المالية؟
المتداولون في سوق الأوراق المالية هم الأشخاص الذين يتطلعون إلى الاستفادة من تقلبات أسعار الأسهم على المدى القصير. يلعب تجار سوق الأوراق المالية دورًا حاسمًا للغاية في الأسواق من خلال توفير السيولة. وهذا يساعد كلا من المستثمرين والمتداولين الآخرين أيضًا. يُطلق على المتداولين أيضًا اسم المضاربين في سوق الأوراق المالية .
ينقسم متداولو سوق الأوراق المالية إلى نوعين :
- تجار التجزئة أو الأفراد: يعمل تجار التجزئة أو الأفراد بمفردهم ويستخدمون رؤوس أموالهم الخاصة للتداول في الأسواق. غالبية تجار التجزئة ليس لديهم رأس مال كبير. وبالتالي، لا يمكنهم التأثير على السوق بشكل فردي.
- التجار المؤسسيون: المتداولون المؤسسيون هم موظفون يتم تعيينهم من قبل الشركات المالية للتداول نيابة عنهم. ونتيجة لذلك، فإن رأس المال الذي يمتلكه هؤلاء التجار أكبر بكثير من تجار التجزئة. هؤلاء التجار لديهم القدرة على تحريك السوق بشكل فردي.
ماذا يفعل متداول سوق الأوراق المالية؟
يقوم تجار هذا السوق بشراء وبيع الأسهم بهدف وحيد هو تحقيق الربح. يقوم تجار الأسهم بذلك عن طريق اتباع استراتيجية.
يقوم متداولو الأسهم بوضع استراتيجياتهم الخاصة بينما يتبع الآخرون إستراتيجية تعلموها عبر الكتب أو الدورات التدريبية أو مقاطع الفيديو على Youtube. غالبية تجار الأسهم هم محللون متشددون. وتشمل استراتيجياتهم استخدام المؤشرات الفنية ومراقبة أنماط الأسعار المحددة في الرسم البياني لسعر السهم.
هناك أساليب مختلفة لتداول الأسهم. على سبيل المثال، يدخل المضاربون ويخرجون من مراكزهم في غضون دقائق، بينما يحتفظ المتداول خلال اليوم بالسهم لفترة أطول بكثير قبل الخروج من مركزه.
من هو المتداول اليومي الأكثر نجاحًا؟
هناك الكثير من المتداولين الناجحين ولكن جيسي ليفرمور غالبًا ما يُعتبر المتداول اليومي الأكثر نجاحًا. جاء نجاحه من التداول على رأس المال الذي كسبه بنفسه ومن خلال التداول على الإعدادات التي قام بها بنفسه.
بدأ منع جيسي ليفرمور من المتاجر المحلية (في ذلك الوقت كان الناس يراهنون على الأسهم في المتاجر) في سن 15 عامًا. عندما كان طفلاً، اعتاد ليفرمور على ملاحظة تغيرات أسعار الأسهم في مذكراته. لقد طور أسلوب التداول الخاص به من خلال ملاحظة عدة أنماط من تغيرات الأسعار هذه.
في حالة الذعر عام 1907، حقق جيسي ربحًا قدره مليون دولار من بيعه على المكشوف في السوق. في ذلك الوقت، كان هذا واحدًا من أكبر الأرباح التي تم تحقيقها في تجارة واحدة. وبهذه الطريقة حصل جيسي على لقب أعظم متداول يومي في تاريخ وول ستريت.
لا تزال دروس التداول التي قدمها جيسي ليفرمور ذات صلة حتى الآن. وهو يواصل إلهام العديد من المتداولين على الرغم من أنه كان يتداول منذ قرن مضى.
هل تعرف من هو التاجر البديل الأكثر نجاحًا؟
يعتبر جيمس سيمونز (من مواليد 1938) المعروف باسم “الملك الكمي”، أيضًا أكثر المتداولين المتأرجحين نجاحًا في التاريخ. يمكن رؤية نجاحه كمتداول متأرجح فقط من خلال النظر إلى صافي ثروته التي تصل إلى 28.1 مليار دولار. يُشار إلى سيمونز أيضًا باسم “الرجل الذي حل السوق”.
تستخدم شركة Renaissance Technologies، التي أسسها سيمونز، أساليب كمية للتداول في الأسواق. واليوم، تمتلك شركة Renaissance Technologies أصولًا تحت الإدارة بقيمة 55 مليار دولار أمريكي. وقد حقق صندوقها الرئيسي المسمى Medallion Fund أرباحًا بقيمة 100 مليار دولار أمريكي منذ إنشائه.
تتبع هذه الصناديق المنهجية التي أنشأها جيم سيمونز. ومن ثم فهو أنجح تاجر سوينغ في التاريخ.
أتعرف من هو تاجر الخيارات الأكثر نجاحًا؟
إن تاجر الخيارات الأكثر نجاحًا، والذي يعتبر أيضًا المستثمر الأكثر نجاحًا، ليس سوى المستثمر الأسطوري في سوق الأوراق المالية وارن بافيت.
وارن بافيت غني عن التعريف فكل مستثمر ومتداول في سوق الأوراق المالية يعرفه، وأغلبهم يقدرونه مثل الله.
وفقًا للتقارير، يجني وارن بافيت مليارات الدولارات كل عام فقط عن طريق بيع خيارات البيع. معظم الناس لا يعرفون هذا ولكن يمكن القول أن بافيت هو أكبر بائع خيارات في العالم.
قرب نهاية سقوط السوق في أزمة عام 2008، باع بوفيه خيارات البيع لمؤشرات السوق الواسعة بقيمة 4.9 مليار دولار . مراهنًا بذلك على أن الأسواق لن تنخفض أكثر من ذلك. وكان على حق مرة أخرى.
إن المعرفة والخبرة الهائلة التي يتمتع بها بوفيه تجعله أكثر تجار الخيارات نجاحًا في التاريخ.
ما هي طرق تداول الأسهم المختلفة؟
يتم اعتماد أساليب مختلفة لتداول الأسهم من قبل أنواع مختلفة من المتداولين. تنقسم أساليب تداول الأسهم على نطاق واسع إلى 5 أنواع –
المضاربة
السماسرة هم المتداولون الذين يدخلون ويخرجون من عدد كبير من الطلبات في غضون دقائق قليلة. يمكن أن يتراوح الإطار الزمني الذي يستخدمه هؤلاء المتداولون من 30 ثانية إلى 5 دقائق.
يحاول السماسرة كسب المال من أصغر تقلبات الأسعار في سعر السهم. ولهذا السبب لا يُنصح باستخدامها للمبتدئين، فقط المتداولون ذوو الخبرة الذين يتمتعون بإدارة سليمة للمخاطر يحققون أرباحًا أثناء المضاربة.
نظرًا لأن المضاربة لا تهدف إلى التقاط تحركات كبيرة، يمكن للمتداولين إجراء عمليات تداول متعددة خلال يوم واحد لتحقيق ربح لائق.
التداول اليومي
كما يوحي الاسم، في التداول اليومي يقوم المتداول خلال اليوم بالدخول والخروج من السهم خلال يوم واحد. التداول خلال اليوم هو أسلوب تداول الأسهم الأكثر شهرة بين جميع الأساليب الأخرى. يتراوح الإطار الزمني الذي يستخدمه هؤلاء المتداولون غالبًا من 5 دقائق إلى 15 دقيقة.
المحترفون فقط هم من يكسبون المال من التداول خلال اليوم، أما المبتدئين فيمكن أن ينتهي بهم الأمر إلى تكبد خسائر فادحة لأن الأسواق تميل إلى أن تكون متقلبة للغاية على المدى القصير.
يستفيد المتداولون خلال اليوم من التداول بهامش. يمكنهم استخدام الهوامش للاستفادة من مراكزهم لتحقيق أقصى قدر من الربح المحتمل.
التداول المتأرجح
عندما يأخذ المتداول تسليم السهم ويحتفظ به من بضعة أيام إلى عدة أسابيع، فإن ذلك يسمى التداول المتأرجح. يمكن أن يكون الإطار الزمني الذي يستخدمه المتداول المتأرجح لتحليل السهم كل ساعة أو يوميًا. يحاول المتداولون المتأرجحون التقاط التحركات الكبيرة حيث أن مدة هذا النوع من التداول طويلة مقارنة بالتداول الخاطف والتداول خلال اليوم.
يعتبر التداول المتأرجح أقل خطورة مقارنة بالتداول خلال اليوم حيث لا يستطيع المتداول المتأرجح شراء الأسهم على الهامش.
لا يمكن للمتداول المتأرجح الاحتفاظ بالأسهم لليلة واحدة إلا إذا كان لديه رأس مال كافٍ لدفع السعر الكامل للسهم.
التداول الموضعي
يحتفظ المتداولون الموضعيون بمراكزهم لمدة أطول مقارنة بالمتداولين المتأرجحين. الإطار الزمني الذي يستخدمه هؤلاء التجار عادة ما يكون بين اليومي والأسبوعي.
يجب على المتداول الموضعي أن يتحلى بالصبر. إلى جانب التحليل الفني، يتعين على المتداول الموضعي أيضًا النظر في الأساسيات العامة للشركة حيث يمكن الاحتفاظ بالمراكز المتخذة لعدة أشهر.
يُفضل التداول الموضعي في الغالب من قبل الأشخاص الذين لا يستطيعون تخصيص الوقت والجهد في الأسواق. وبما أن هناك تقلبات أقل في الأسعار على المدى الطويل، فإن التداول الموضعي يعتبر أكثر أنواع التداول أمانًا مقارنة بأنواع التداول الأخرى.
تداول الزخم
تداول الزخم يعني شراء الأسهم التي تكتسب زخما. يسعى متداولو الزخم إلى الاستفادة من الحركة الحادة الكبيرة في فترة أصغر.
عندما يكسر السهم مستوى الدعم/المقاومة طويل المدى، يتحرك السهم في اتجاه مستوى الدعم/المقاومة المكسور بشكل حاد للغاية. يبحث تجار الزخم عن هذا النوع من الفرص.
يمكن أن يكون هذا النوع من التداول محفوفًا بالمخاطر لأنه إذا تبين أن الاختراق/الانهيار كان وهميًا، فقد يتكبد متداول الزخم خسائر فادحة.
هل هناك فائدة من معرفة حياة أشهر المتداولين في سوق الأسهم؟
نعم، من المفيد معرفة حياة المتداولين الناجحين في سوق الأسهم. إن معرفة حياة هؤلاء المتداولين في سوق الأوراق المالية يفيدنا بلا شك.
معظم المتداولين الناجحين في سوق الأوراق المالية هم من أصحاب الملايين / المليارديرات العصاميين. ودراسة كيفية تكوينهم لثرواتهم يمكن أن تزودنا بدروس تدوم مدى الحياة.
تساعدنا هذه الدروس على تجنب العديد من الأخطاء وتسريع نمونا. فائدة أخرى لهذا هو أننا نتعرف على ما يجعل المتداولين الناجحين في سوق الأسهم مختلفين عن البقية. تزودنا تعاليمهم الحياتية بأشياء مثل الاستراتيجيات التي استخدموها، ونصائحهم للمبتدئين، وما إلى ذلك.
هل يشارك تجار الأسهم المشهورون معرفتهم في الاستثمار مع الآخرين؟
بالتأكيد، فتجار الأسهم المشهورون يشاركون معرفتهم في مجال الاستثمار مع الآخرين.
يشارك متداولو الأسهم المشهورون معارفهم من خلال الكتب والبودكاست ومقاطع فيديو يوتيوب والدورات التدريبية وما إلى ذلك.
هل هناك فرق بين تاجر الأسهم ووسيط الأوراق المالية؟
نعم، يختلف تجار الأسهم وسماسرة الأوراق المالية تمامًا. هناك 3 اختلافات رئيسية بين تجار الأسهم وسماسرة الأوراق المالية مثل –
تاجر الأسهم هو المتداول الذي يشتري ويبيع الأسهم بهدف تحقيق الربح، في حين أن وسيط الأوراق المالية هو الوسيط بين البورصات وعملائها.
يكسب تجار الأسهم من خلال شراء وبيع الأسهم بينما يكسب وسيط الأوراق المالية من العمولات.
يتعين على متداولي الأسهم البحث عن السهم وتحليله قبل إجراء أي تداول، بينما يقوم وسيط الأوراق المالية بتنفيذ أمر متداولي الأسهم نيابة عنه.
في حين أن هناك اختلافات بين تجار الأسهم والوسطاء، فإن كلاهما يعتمدان على بعضهما البعض. وهذا يعني أن متداول الأسهم لا يمكنه شراء الأسهم مباشرة من البورصة ولا يمكن لوسيط الأوراق المالية أن يكسب بدون عملاء.
في الختام:
هكذا وبعد الاطلاع على الأسئلة الأكثر شيوعًا حول سوق الأوراق المالية نجد أن هذا السوق يعتبر عالمًا مليئًا بالفرص والتحديات، ويحتاج المبتدئون إلى اكتساب المعرفة والخبرة قبل خوض غماره.
تتوفر العديد من الموارد التعليمية لمساعدة الراغبين في فهم آليات عمل السوق وتعلم مهارات التداول،
ومن المهم التأكيد على أن الاستثمار في سوق الأوراق المالية ينطوي على مخاطر مالية،
ولذلك يجب على المستثمرين توخي الحذر وإجراء البحوث اللازمة قبل اتخاذ أي قرارات استثمارية.
اقرأ أيضًا: